Si tienes hipoteca variable y todavía no te ha tocado revisión este mes, agárrate. El euríbor lleva desde julio subiendo casi sin pausa y en agosto se ha plantado a un paso del 3%, algo que no se veía desde el verano de 2024. Y no, no es una subida de las que se notan poco.
El dato: agosto se acerca a un techo de dos años
La media provisional de agosto se mueve en el entorno del 2,90-2,96%, con valores diarios de esta semana rozando el 2,95-2,96%. Julio cerró en el 2,85%, así que en apenas unas semanas el índice ha subido otra décima larga. Es la cifra mensual más alta desde septiembre de 2024, y viene después de cuatro meses seguidos al alza.
El motivo de fondo ya lo veníamos contando: el BCE subió tipos en junio (primera subida en casi tres años) y los mantuvo en julio, con la puerta abierta a otra subida en septiembre si la energía sigue tirando de la inflación. El mercado se lo está tomando en serio, y el euríbor lo refleja antes de que el BCE mueva ficha otra vez.
Lo que de verdad te importa: la cuota
Los titulares hablan de porcentajes, pero lo que notas en la cuenta es otra cosa. Coge una hipoteca de referencia: 150.000€, 25 años, diferencial del 1%. Si te revisan ahora con el euríbor actual, la cuota pasa de rondar los 845€ a superar los 900-910€ al mes. Son entre 60 y 65€ más cada mes, unos 700-800€ al año. Si tu hipoteca es más grande o te queda más plazo pendiente, ese extra anual puede acercarse a los 1.500€.
No hace falta que hagas la cuenta a mano: tu banco tiene que avisarte antes de aplicar la revisión, con la nueva cuota y el índice que ha usado. Revísalo, porque a veces el error de redondeo (o de índice mal aplicado) existe y merece una llamada.
Por qué los teléfonos de los bancos no paran
Con el euríbor rondando máximos de dos años, mucha gente está pidiendo lo mismo: renegociar antes de que la cosa vaya a más. Hay tres caminos, y no son intercambiables.
Novar con tu propio banco. Le pides que te cambie el tipo (a fijo o mixto) o el diferencial, sin moverte de entidad. Es la vía más rápida y, si te acoges a las ayudas del RDL 19/2022, puede salir con comisión del 0%. El problema: el banco no está obligado a aceptar, y si tu perfil ya es bueno para ellos, puede que no tenga ninguna prisa por mejorarte las condiciones.
Subrogarte a otro banco. Te llevas la hipoteca a una entidad que te ofrezca mejor diferencial o directamente un fijo competitivo. Tiene tope legal de comisión (0,15% en los tres primeros años si pasas de variable a fijo, 0% después del sexto año) y sirve, sobre todo, como palanca: una oferta real de otro banco en la mano cambia mucho la conversación con el tuyo.
Amortizar capital. Si tienes ahorro parado en una cuenta que no te da ni un 1%, reducir capital baja la cuota (o el plazo) de forma directa, sin depender de que ningún banco quiera negociar contigo. Eso sí: primero el colchón de emergencia, después la amortización. Meter todos los ahorros en el piso y quedarte sin margen para un imprevisto es la forma más rápida de convertir un alivio en un problema nuevo.
Cuándo no compensa moverte
No todo el mundo tiene que salir corriendo a renegociar. Si tu diferencial ya está por debajo de lo que ofrece hoy el mercado (0,5-0,7% en las mejores variables, según entidad), moverte puede salirte caro en gastos y papeleo para ganar poco o nada. Y si te quedan pocos años de hipoteca, el margen de ahorro de cualquier cambio se reduce mucho: la parte de intereses ya pesa poco frente al capital.
La cuenta que sí merece la pena hacer es sencilla: compara tu diferencial actual con el mejor que puedas conseguir hoy, multiplícalo por el capital que te queda pendiente y por los años que faltan. Si la diferencia no llega a cubrir la comisión (si la hay) más el tiempo que vas a perder en gestiones, mejor deja la hipoteca como está y guarda la energía para septiembre, cuando el BCE vuelva a reunirse y probablemente tengamos que hablar de esto otra vez.
